資金調達手段のファクタリングを利用する際の掛目とは
ファクタリングの相談を受けました。
Ａ社長が某ファクタリング業者と、先日ファクタリング契約をしたのです。
実行金額自体は、Ａ社長は喜んでいましたが、手数料が高いと嘆いておられました。
財務の処理のアドバイスもしながらも、取り急ぎ、会社のキャッシュフローは改善出来たので、良かったじゃないですかと話をしておりました。
しかし、ここでＡ社長より言われたのがありました。
ファクタリング業者に買い取ってもらった売掛債権はＺ社より入金予定の４８０万円（税込み）。
Ａ社長は建設業を営んでおります。
いろいろ、経費的なものが差し引かれて手元に受け取った金額は４３５万円。
Ａ社長はこのファクタリング業者は掛目が１００％でやってくれたとおっしゃられておりました。
掛目が１００％で買取るということは、４８０万円入金が入ってきた際に、４８０万円で戻しなさいという契約かと思います。
私の中で、ノンバンクの貸付での掛目は不動産担保で６０～７０％というのが相場でした。
なぜ、不動産担保で掛目が落ちてしまうかというと、土地・建物の評価はその都度変動があります。
その評価は時代の流れや、ニュース・経済の影響によっても変動することがあるのです。
簡単に説明しますと、土地・建物で５０００万円と評価がある場合、およそ、３０００万円～３５００万円までが担保価値があると判断し、その金額内で融資額を決めていきます。
他ですと、国債では８０～９０％、有価証券担保は４０～８０％と相場があります。
なにか不足の事態に陥って、担保となるものの価値が少し下がっても問題ないところでの設定となるのです。
一昔前は、金融機関での３社間のファクタリングは、相場が３０～４０％でした。
上記の様に、何が起こりえるのかが不明なほど、掛目は下がります
なので、今回Ａ社長が２社間ファクタリングをした際の掛目が１００％というところに注目してみました。
商取引上、仕事をおこない締めて請求書を発行します。
しかし、請求書を発行した後で起こりえる事があります。
● 一部相殺が出てしまった
● 請求書の再提出
● 業種によっては組合費が引かれてしまった
● 計算間違え
私が過去に経験したものを上げてみました。
小売業・建設業では、最初に出していた金額より変動が起こりやすかったりします。
すると、１００％の掛目で売掛金をファクタリング業者に買取ってもらってしまった後に、上記の様な事が起こったらどうするのでしょうか？
例えば、Ａ社長が４８０万円の売掛金を１００％で買取ってもらっていて、入金予定日の少し前に一部相殺で▲２０万円が差し引かれる事になってしまった。
２社間ファクタリングにて資金調達していたＡ社長の場合
・売掛金：４８０万円
・買取ってもらい手元に来た金額：４３５万円
・掛目が１００％
・ファクタリング業者が得る手数料は４５万円※Ａ社長が手数料として支払う金額になります。
ここで、相殺が▲２０万円が発生
売掛債権として、実際にＡ社長に入金されるのは４６０万円です。
しかし、ファクタリング業者が掛目１００％で買取っているとなると、Ａ社長はどうするのでしょうか？
ファクタリング業者は売掛金を買取っているのです。
その売掛金が差し引かれてしまったのです。
本来、ファクタリング業者がＡ社長に戻してもらう金額は４６０万円になるのです。
もし、ファクタリング業者がＡ社長に差額の２０万円を請求した場合、どのような理由で請求されるのか？
請求してＡ社長が差額の２０万円を支払った場合、ファクタリングにおいての手数料の計上がおかしくなります。
Ａ社長が自分のポケットマネーや他から準備をして支払った場合は、買取った売掛金ではないので、ファクタリングではなくなってしまいます。
なので、ファクタリング契約において掛目が１００％で良かったというのはないのです。
細かくいうと、振込み手数料はほとんどの場合、差し引かれて入ってきます。
これも、計上がおかしくなってしまいます。
２社間ファクタリング・３社間ファクタリングにおいて、売掛金を買取ってもらうのですから、差額が発生しない売掛金を買取ってもらい、万が一のことを考え、掛目がある方がＡ社長にとっても良かったのです。
今回のＡ社長の場合は、売掛先に出向き手渡しで受け取る形式で、相殺も無かったそうなので余計なトラブルにはならなかったそうです。
